差價合約（Contract for Difference，簡稱CFD）是一種槓桿式金融工具，讓投資者無需實際持有資產，也能透過價格升跌賺取差價。CFD涵蓋多種市場，包括股票、外匯、商品及虛擬貨幣等。由於CFD涉及槓桿，投資者只需投入較少資金即可控制較大交易額，可以放大潛在回報，但同時風險有較高，較適合具備交易經驗的投資者。
要進行CFD交易，需要有信譽良好的CFD交易平台。以下將介紹及比較各大的CFD交易平台，供大家參考。
注意：差價合約（CFD）是複雜的工具，由於槓桿作用，存在快速虧損的高風險。約71%至80%的零售客戶賬戶在與投資交易平台交易差價合約時虧損。投資前請確保了解其運作原理及風險，並確認自己能承受資金損失的風險。
目錄
香港CFD平台比較
以下CFD交易平台均接受香港客戶：
IG
IG成立於1974年，總部位於英國倫敦，是全球歷史最悠久的差價合約 (CFD) 的券商之一。IG母公司IG Group在倫敦證交所上市（股票代號：LON: IGG），同時是富時250指數（FTSE 250 Index）成分股，代表公司具備高度財務透明度並受嚴格監管，投資者的資金安全更有保障。
IG在全球多國都有營運據點，受不同監管機構監管，包括英國金融行為監管局（FCA）、澳洲金融監管局（ASIC）和美國期貨協會（NFA）、瑞士金融市場監管局（FINMA）、日本金融服務管理局 （JFSA）、新加坡金融管理局（MAS）、迪拜金融監理局（DFSA）、德國聯邦金融監管局 (BaFin)等監管。
另外，為保障客戶利益，IG嚴格執行客戶資金分離政策。所有客戶資金皆與公司自身營運資金完全分開，獨立存放於第三方託管銀行，確保客戶資金安全。
優點：
- 全球歷史最悠久且最大
- 提供各種交易平台，包括MetaTrader4、MetaTrader5、TradingView及自營平台等
- 提供高達17,000 種金融商品，包括全球指數，港股美股，期權交易等
- 有繁體中文介面
- 有中文客服
- 可存入港幣及美金
- 有競爭力點差
缺點：
- 差價合約高槓杆風險
- 不支援cTrader
- 最高只有200倍的槓桿
延伸閱讀：IG評價
Pepperstone
Pepperstone是一家成立於2010年總部來自於澳洲的差價合約經紀商，提供大宗商品、外匯、股票、指數、ETF及虛擬貨幣等差價合約。
Pepperstone目前業務已擴展至全球，在全球設有12個辦公室，並同時受到全球7個主要金融監管機構，包括澳洲金融監理局 (ASIC)、英國金融行為監理局 (FCA)、賽普勒斯證券交易委員會 (CySEC)、迪拜金融監理局 (DFSA)、肯尼亞資本市場管理局 (CMA)、巴哈馬證券委員會 (SCB)、德國聯邦金融監管局 (BaFin)等。
另外，同樣有客戶資金隔離政策，將客戶資金存放於第三方銀行，與公司營運資金分開，保障客戶資金安全。
Pepperstone提供有競爭力的點差（spread），有繁體中文介面，及支援存入港幣，十分適合香港用戶。
優點：
- 提供多達1200多種交易品種，包含外匯、大宗商品、股票、指數及虛擬貨幣等。
- 點差有競爭力，特別是Razor帳戶的點差十分低
- 可存入港幣及美金
- 提供各種交易平台，包括cTrader、MetaTrader4、MetaTrader5、TradingView及Pepperstone自營平台等
- 有繁體中文介面
- 提供多種充值和提款方法
缺點：
- 差價合約高槓杆風險
- 沒有保證止損功能（guaranteed stop loss order）
- 如發生爭議，由於Pepperstone是境外交易商，可能難以追討
延伸閱讀：Pepperstone評價
Plus500
Plus500是一家成立於2008年總部位於以色列的國際金融公司，主要提供差價合約（CFD）線上交易服務。公司在英國、澳洲、新加坡、塞席爾設有子公司。 2018年7月，Plus500在倫敦證券交易所上市，股票代號為“LON: PLUS”，是英國富時250指數的成分股之一。Plus500最大特色是網上平台及手機應用程式介面十分易用，而且有強大的圖表功能，適合初學者。
初學者建議可以先開一個模擬帳戶，熟悉平台操作。同時可以善用Plus500的教學資源（交易學院、網絡研討會等），有系統地學習交易知識。另外，Plus500沒有佣金，成本主要含於點差中。此外，平台還有其他費用，包括隔夜融資費用、貨幣兌換費以及使用保證止損單時產生的額外成本。詳情可參考Plus500官網。
優點：
- 2800 多種交易資產
- 自設交易平台介面十分清晰易用
- 多種可交易的 CFD 工具
- 無限制的模擬帳戶
缺點：
- 點差較大
- 差價合約高槓杆風險
- 如發生爭議，由於Plus500是境外交易商，可能難以追討
- 不支援Meta Trader / Ctrader / TradingView
- 有賬戶閒置費用，如果你在三個月內未登錄你的交易帳戶，將被收取最高每月10美元的費用。不過，若帳戶餘額為零，則不會收取任何費用。
如何選擇CFD交易平台
選擇一個合適的CFD是非常重要的，因為這關乎到交易體驗和資金安全。以下是一些考慮因素：
- 監管：差價合約是你與交易商之間的合約，如果交易商倒閉或出現問題，你可能無法取回資金。特別是如果交易商是境外公司，一般不受香港監管。如果出現糾紛或爭議，投資者追討權益可能非常困難。所以建議選擇歷史悠久且規模較大，及受到嚴格監管的CFD經紀商，以確保你的資金安全。監管機構例如，英國FCA、澳大利亞ASIC、美國CFTC、日本FSA、新加坡MAS負責授權和監管，確保市場秩序和保護投資者權益。
- 出入金速度：確保CFD平台提供快速便捷的出入金方式。你應該能夠方便地存款和取款，而無需等待過長時間。
- 交易成本：了解經紀商的交易成本，包括點差、隔夜利息和佣金。在CFD交易中，低成本交易能夠幫助你最大化利潤。
- 平台科技：一個優質的CFD平台應提供流暢的用戶界面，方便用戶進行交易和賬戶管理，以及應可快速執行交易。
- 客戶服務：良好的客戶服務是至關重要的。確保選擇的經紀商能夠提供及時和周到的客戶服務。最好還可提供中文客服，有助於溝通。
常見問題
什麼是「點差」？
在CFD交易中，「點差」是指買價和賣價之間的差距。低點差通常意味著更低的交易成本，透明的收費結構更是重要。不同平台的點差和佣金可能有所不同，